VWAP Day Trading Strategy

Neste blog de vídeo, nosso designer principal analisa uma estratégia comercial que lhe foi enviada. Esta estratégia usa o VWAP (preço médio ponderado por volume) para confirmar uma mudança de tendência após uma diferença significativa ou descida. Certifique-se de assistir toda a apresentação de vídeo localizada na parte inferior desta publicação no blog.

Idéia de Estratégia de Negociação de Dia VWAP.

Essa idéia veio de um amigo meu que queria ver como uma estratégia em que ele estava pensando seria sustentada. Aqui é uma captura de tela do que recebi dele, descrevendo a estratégia da melhor maneira possível:

Implementação da Estratégia Comercial VWAP Day Trading.

Aqui, a máquina de estados finitos que usei para esta estratégia de negociação algorítmica. Como mostra este diagrama de estados, estamos procurando uma lacuna ou um hiato para iniciar o comércio potencial. Uma vez que vemos uma lacuna para cima ou para baixo, aguardamos uma cruz de baixa ou uma cruz de alta e ndash; potencialmente sinalizando uma mudança na direção & ndash; longe da direção do espaço original.

Aqui estão os insumos para a estratégia. Inicialmente, mantivemos as paradas apertadas (US $ 200), o tamanho da diferença foi ajustado em +/- 4 Pontos ES, nenhum preço limite definido (sair no fechamento) e a janela para negociações potenciais foi configurada para cerca de 1 hora após o mercado abrir .

Análise Inicial da Estratégia de Negociação Day Day VWAP.

Aqui está um exemplo de uma negociação vencedora mostrada pela estratégia de negociação do preço médio ponderado por volume.

Análise final da estratégia VWAP Day Trading Strategy.

Curioso como essa estratégia aconteceu durante todo o período de back-testado? O que acontece se você usar essa estratégia sem parar? E se você usar uma ordem limite? E se você fizer a janela de troca mais ou menos? O que acontece se você fizer o contrário & ndash; Em vez de diminuir a lacuna, você compra a lacuna? Assista ao vídeo completo para obter respostas a essas questões mais.

Obrigado por assistir! Lembre-se, negociando futuros e amp; as opções envolvem um risco substancial de perda e não é apropriado para todos os investidores.

Negociação com VWAP e MVWAP.

O preço médio ponderado por volume (VWAP) eo preço médio ponderado do volume móvel (MVWAP) são ferramentas de negociação que podem ser usadas por todos os comerciantes. No entanto, essas ferramentas são usadas com mais freqüência por comerciantes de curto prazo e em programas de negociação baseados em algoritmos.

O MVWAP pode ser usado por comerciantes de longo prazo, mas o VWAP apenas olha um dia por vez devido ao seu cálculo intra-dia. Ambos os indicadores são um tipo especial de média de preços que leva em consideração o volume; Isso fornece um instantâneo muito mais preciso do preço médio. Os indicadores também atuam como benchmarks para indivíduos e instituições que desejam avaliar se eles tiveram boa execução ou má execução em seu pedido. (Para um primer, veja Médias móveis ponderadas: o básico.)

O cálculo do VWAP é executado pelo software de gráficos e exibe uma sobreposição no gráfico que representa os cálculos. Esta exibição assume a forma de uma linha, semelhante a outras médias móveis. Como essa linha é calculada é a seguinte:

Escolha o seu cronograma (gráfico, 1 min, 5 min, etc.) Calcule o preço típico para o primeiro período (e todos os períodos no dia seguinte). O preço típico é obtido tomando a adição do alto, baixo e próximo e dividindo por três: (H + L + C) / 3 Multiplique esse preço típico pelo volume desse período. Isso nos dará um valor chamado TP * V. Mantenha um total de valores TP * V, chamado TPV cumulativo. Isso é alcançado adicionando continuamente o TPV mais recente aos valores anteriores (exceto para o primeiro período, uma vez que não haverá valor prévio). Esta figura deve estar sempre aumentando à medida que o dia avança. Mantenha o total acumulado de volume acumulado. Faça isso adicionando continuamente o volume mais recente ao volume anterior. Este número só deve aumentar quando o dia progride. Calcule o VWAP com suas informações: TPV cumulativo / volume cumulativo. Isso proporcionará um preço médio ponderado em volume para cada período e fornecerá os dados para criar a linha de fluxo que sobrepõe os dados de preços no gráfico.

É provável que seja melhor usar uma planilha eletrônica para rastrear os dados se você estiver fazendo isso manualmente. Uma folha de cálculo pode ser facilmente configurada.

Os cálculos apropriados deveriam ser inseridos.

Alcançar o MVWAP é bastante simples depois que o VWAP foi calculado. Um MVWAP é basicamente uma média dos valores do VWAP. O VWAP é calculado apenas a cada dia, mas o MVWAP pode passar do dia a dia porque é uma média de uma média. Isso proporciona aos comerciantes de longo prazo um preço ponderado médio móvel.

Se um comerciante quisesse um MVWAP de 10 períodos, eles simplesmente esperariam os primeiros dez períodos e passariam a média dos 10 primeiros cálculos VWAP. Isso proporcionaria ao comerciante o MVWAP que começa a ser plotado no período 10. Para continuar obtendo o cálculo do MVWAP, média dos 10 números VWAP mais recentes, inclua um novo VWAP do período mais recente e solte o VWAP em 11 períodos anteriores.

Inscreva-se em Gráficos.

Ao selecionar o indicador VWAP, ele aparecerá no gráfico. Geralmente não deve haver variáveis ​​matemáticas que possam ser alteradas ou ajustadas com este indicador.

Se um comerciante deseja usar o indicador Moving VWAP (MVWAP), ela pode ajustar quantos períodos a média no cálculo. Isso pode ser feito ajustando a variável em nossa plataforma de gráficos. Selecione o indicador e, em seguida, entre em sua função de edição ou propriedades para alterar o número de períodos médios.

Diferenças entre VWAP e MVWAP.

O VWAP fornecerá um total em execução ao longo do dia. Assim, o valor final do dia é o preço médio ponderado do volume para o dia. Se estiver usando um gráfico de um minuto, existem cálculos de 390 (6.5 horas X 60 minutos) que serão feitos para o dia, com o último que fornece o VWAP do dia.

O MVWAP, por outro lado, fornecerá uma média do número de cálculos VWAP que queremos analisar. Isso significa que não há valor final para o MVWAP, pois pode ser fluido de um dia para o outro, proporcionando uma média do valor VWAP ao longo do tempo.

Isso torna o MVWAP muito mais personalizável. Pode ser adaptado para atender às necessidades específicas. Também pode ser muito mais receptivo aos movimentos do mercado para negociações e estratégias de curto prazo ou pode suavizar o ruído do mercado se um período mais longo for escolhido.

O VWAP fornece informações valiosas para comprar e manter comerciantes, especialmente após a execução (ou final do dia). Ele permite que o comerciante saiba se eles receberam um preço melhor do que o médio nesse dia ou se eles receberam um preço pior. MVWAP não fornece necessariamente esta mesma informação. (Para mais informações, consulte Entendendo a Execução da Ordem.)

O VWAP começará fresco todos os dias. O volume é pesado no primeiro período após o mercado aberto; portanto, esta ação geralmente pesa fortemente no cálculo do VWAP. O MVWAP pode ser transportado de um dia para o outro, pois sempre medirá os períodos mais recentes (10 por exemplo) e é menos suscetível a qualquer período individual - e torna-se progressivamente menor, portanto, quanto mais períodos forem calculados em média.

Há uma ressalva para usar este intra-dia embora. Os preços são dinâmicos, então o que parece ser um bom preço em um ponto do dia pode não ser no final do dia.

Nos dias de tendência ascendente, os comerciantes podem tentar comprar enquanto os preços rebatam o MVWAP ou o VWAP. Alternativamente, eles podem vender em uma tendência de baixa à medida que o preço avança em direção à linha. A Figura 2 mostra três dias de ação de preço no iShares Silver Trust ETF (SLV). À medida que o preço aumentou, permaneceu em grande parte acima do VWAP e MWAP, e diminui as linhas de oportunidades de compra. À medida que o preço caiu, eles ficaram em grande parte abaixo dos indicadores e as manifestações para as linhas estavam vendendo oportunidades.

Os indicadores também fornecem informações negociáveis ​​em ambientes de mercado variáveis.

Nos dias de rodada, os comerciantes podem comprar conforme o preço cruza acima do VWAP / MVWAP e vender como cruzamentos de preços abaixo do VWAP / MVWAP para negociações rápidas. Este método corre o risco de ser pego na ação do whipsaw.

Alternativamente, um comerciante pode usar outros indicadores, incluindo suporte e resistência, para tentar comprar quando o preço estiver abaixo do VWAP e MWAP e vender quando o preço estiver acima dos dois indicadores.

No final do dia, se os valores mobiliários fossem comprados abaixo do VWAP, o preço alcançado é melhor do que a média. Se a segurança fosse vendida acima do VWAP, era um preço de venda melhor do que a média.

O que é uma estratégia comum que os comerciantes implementam ao usar o preço médio ponderado por volume (VWAP)?

Usar o preço médio ponderado em volume (VWAP) ao negociar em prazos de curto prazo é altamente efetivo e simples. Uma estratégia comum para um comerciante otimista é aguardar uma cruz VWAP limpa acima, depois entrar por muito tempo. Quando existe uma cruz VWAP acima, o estoque mostra que os compradores podem estar entrando, sinalizando que pode haver impulso ascendente. Quando o preço de um estoque ultrapassa o VWAP, o VWAP do período anterior pode ser considerado como um nível de suporte.

Se um comerciante é descendente em um estoque, ele ou ela pode olhar para curtir esse estoque em uma cruz VWAP abaixo. Isso indica que os compradores podem estar afastando-se e obtendo lucros, ou há um vendedor.

Um comerciante também pode usar o VWAP em conjunto com Bollinger Bands. Pode-se poupar um estoque com uma cruz VWAP limpa abaixo e cobrir uma posição curta se o estoque se rompe abaixo da faixa inferior e vice-versa ao comprar.

Por exemplo, se um estoque estiver negociando em US $ 39,90 e o VWAP for $ 39,95, e um comerciante vê uma cruz VWAP acima de US $ 39,95 e o preço das ações vai mais alto para US $ 40,05, ele ou ela pode procurar prolongar essa interrupção VWAP para o lado positivo. O estoque pode estar mostrando sinais de força e impulso para o lado oposto. Agora, se o comerciante estiver usando esta estratégia VWAP junto com as Bandas Bollinger, ele ou ela pode definir um alvo se o estoque ficar acima da banda superior e também pode ter uma ordem stop-loss colocada se o estoque se rompe abaixo do VWAP, dependendo na sua tolerância ao risco.

Preço médio ponderado por volume (VWAP)

Média móvel móvel ponderada (VWAP)

O preço médio ponderado por volume (VWAP) é um indicador, ou um cálculo intra-dia que é usado para determinar onde uma ação está sendo negociada em relação à média ponderada do volume do mesmo no dia do mercado. Para os matheletes lá fora, a equação está abaixo. Também ajuda a determinar a direção do mercado e confirmar os sinais comerciais em um estoque individual. Antes de aplicar o indicador em seus gráficos, entenda como ele funciona, as desvantagens do indicador e como ler os sinais que lhe dá.

Tanto como os últimos quatro VWAPs diários podem ser plotados pelo indicador na sessão atual da segurança analisada. Às vezes, os VWAPs mais antigos podem servir como suporte e linhas de resistência à medida que a ação de preços da sessão atual se desenvolve e pode oferecer informações valiosas para os comerciantes. O VWAP intradía (padrão) é reiniciado no início de cada nova sessão de negociação no mercado. A maioria dos aplicativos comerciais apenas mostra o VWAP do dia atual para um estoque individual. Isto é principalmente porque os VWAP históricos exigem enormes quantidades de dados do mercado, uma vez que todos os dados de carrapatos e volumes para as diferentes sessões precisariam ser referenciados.

Em uma tendência de queda constante ou tendência de baixa, o preço continuará a tocar a linha indicadora em vários pontos ao longo do caminho. O preço pode se afastar, apenas para ser puxado para trás novamente. Somente em movimentos fortes para cima ou para baixo, você verá que o preço se estende mais do indicador. Esta é mais uma maneira de usar o indicador, para determinar a força dos movimentos com base na distância do indicador.

VWAP versus médias móveis.

O VWAP inicia-se com o nível de preços de abertura e vai subir ou descer com o movimento do preço e o volume conforme a sessão continua. Isso pode ajudar a eliminar um monte de ruído dentro de um estoque ao longo do dia, mesmo mais do que uma média móvel. É comparado às vezes com uma média móvel, e embora partilha semelhanças, não são iguais.

A maior diferença que o VWAP tem de uma média móvel é o período de tempo total. As médias móveis são feitas para quantidades médias específicas de tempo (9 velas, 50 velas, 200, etc.) O VWAP, no entanto, é uma média de todo o dia. Quanto mais próximo do mercado aberto, mais sensível é o indicador de se mover nos preços. À medida que o dia continua, torna-se menos. Isso é resultado de valores cumulativos, de modo que o volume aumenta em direção ao final do dia, cada pedaço de novos dados para o estoque tem cada vez menos efeito no VWAP.

Negociando com o VWAP.

Dizem que quando o preço está abaixo do indicador, o estoque está em declínio ou há uma tendência descendente ao dia. O contrário é verdadeiro se acima. O indicador em si é mais uma ferramenta de análise do que um indicador de entrada / saída. No entanto, como resultado dessa associação, o indicador geralmente é negociado como uma média móvel. O preço normalmente irá rebentar e reverter a direção, ou passar diretamente. Se você optar por trocar o indicador como um indicador de sinal de entrada / saída médio móvel, os seguintes pontos de entrada serão possíveis:

Long Entry & # 8211; O preço das ações tem uma interrupção (convincente) para a vantagem.

Long Exit & # 8211; O preço das ações tem uma ruptura (convincente) para a queda.

Entrada curta & # 8211; O preço das ações tem uma ruptura (convincente) para a queda.

Short Exit & # 8211; O preço das ações (convincente) é um golpe para a vantagem.

Se você optar por usar esse método, recomendo monitorar gráficos de 5 min para confirmar quebras VWAP. Como você pode ver no gráfico anterior de 1 minuto acima, em vários pontos, as rupturas de preços acima ou abaixo do indicador, apenas para depois reverter e retraçar. Os gráficos de 5 min fornecem uma confirmação mais confiável de quebras e sinais de entrada / saída. Em tempo real, espere as velas para fechar antes de confirmar quebras. Estes são demonstrados na mesma sessão $ AAPL em um gráfico de 5 min abaixo:

Apesar do que você vê acima com $ AAPL, os melhores sinais de entrada são formados usando o VWAP em conjunto com outras configurações e / ou indicadores. Um exemplo disso seria um padrão BARR que se estendeu acima do VWAP. A ruptura da linha de colisão seria seu sinal de entrada curto dentro do padrão.

Usando o mesmo gráfico de 1 min para $ AAPL, um exemplo é fornecido abaixo. Nesse cenário, note que estamos olhando para um padrão BARR no final do dia. Muito acima do VWAP, uma vez que a linha BUMP quebra, temos uma confirmação adicional de que o preço continuará em baixo, criando um cenário de entrada de risco menor. Como uma terceira confirmação, RSI está sobrecompra. Ainda mais, 1 minuto / vela depois uma cruz de morte MACD é criada como uma quarta confirmação. O uso do VWAP em conjunto com os principais tempos de reversão intradia pode ser uma estratégia viável.

Nos dias em que a ação do preço do mercado está em tendência, o preço será acima ou abaixo do VWAP durante a maior parte do dia. Nos dias em que a ação do preço do mercado está consolidando ou enrolando, o VWAP irá atravessar o meio da ação de preços, mostrando a direção geral do lado da negociação. Isso pode ajudar os comerciantes a determinar o tipo de estratégia que eles devem estar utilizando.

Limitações VWAP.

O VWAP é complicado. É um indicador discutível, na medida em que é usado de várias maneiras e calculado de forma diferente em certos cenários também. Alguns comerciantes acreditam que o indicador deve incluir dados de mercado pré-mercado e depois de horas. Outros acham que não deve incluir nessas informações. Alguns até traçam os dois formulários (um com e um com os dados PM e AH) em seus gráficos. É aqui que a experimentação é necessária no seu fim. Pessoalmente, eu prefiro o VWAP intradiário de 1 min com dados de mercado pré-mercado e após a hora incluídos.

A diferença de uma média móvel, que é comumente usada no desenvolvimento de estratégias de negociação de ações, é que o VWAP é mais uma ferramenta de análise do que uma ferramenta de sinal comercial, como mencionado anteriormente. Ele fornece um guia direcional básico para saber se há um viés para cima ou para baixo na ação de preço, mas a linha real sozinha não deve ser usada para fornecer sinais comerciais consistentemente bons. Uma boa razão pode ser que, durante movimentos de tendências fortes, o preço pode não tocar (ou mesmo aproximar) o VWAP.

Como mencionado anteriormente, o indicador é menos sensível à ação de preços à medida que o dia do mercado se estende. Mais tarde, o "atraso" pode se tornar significativo. Portanto, o VWAP é mais valioso no início do dia para comerciantes (no sentido direcional) porque é mais sensível aos movimentos de preços. Por outro lado, no final do dia, o indicador se esticará e será pouco útil para os comerciantes (mais difícil de determinar o movimento global para cima / para baixo). No entanto, para as principais instituições, os valores do VWAP no final do dia são mais importantes, desde o final do dia, o valor VWAP dá uma referência para o dia em que a instituição pode comparar suas transações.

Conclusão.

Este indicador destina-se a dar o preço médio de uma ação (até agora) para o dia de negociação, com base em movimentos de preços e volume. É um indicador intra-dia, começando com o primeiro período (com base no quadro de tempo selecionado) do dia e terminando com o último. Quanto maior o intervalo de tempo das velas, menos útil o indicador se torna.

Eu sempre mudei para o uso de VWAP de quadros múltiplos na plataforma do TradingView e altere as configurações do VWAP para mostrar um VWAP de 1 ano (ou preço médio para o último ano).

Embora muitos comerciantes confiem no VWAP para suas entradas, não é realmente para fornecer sinais comerciais como outros indicadores; É uma ferramenta de benchmarking e análise. Usado em conjunto com outras indicações, pode ser muito útil e eficaz.

Se você aprendeu algo útil aqui, compartilhe-o com os outros. Comerciantes de velocidade de deusa.